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期权是一种能够实现高回报率，低风险，高收益，低投资的一种新型的投资理财方式，它能更好，更地转化你手中的现有资金，使你通过现在又资金，实现更高利润的炒股渠道。和股票、期货等投资工具相比，期权的与众不同之处在于其非线性的损益结构。对于期货的多头部位，价格每上涨一元，价格每下跌一元，部位亏损就会增加一元。对于期货空头部位，则正好相反。正是期权的非线性的损益结构，才使期权在风险管理、组合投资方面具有了明显的优势。通过不同期权、查期权与其他投资工具的组合，投资者可以构造出不同风险收益状况的投资组合。（咨询Q：二八八五二一八一零三)
在期权交易中，买卖双方的权利义务不同，使得买卖双方面临着不同的风险状况。对于期权交易者来讲，买方与卖方部位都面临着权利金不利变化的风险。这点与期货相同，也就是在权利金的范围之内，如果买的低而但卖的高，平仓就可以获利。相反则为亏损。
和期货不同的是，期权多头的风险底线已确定和支付，其风险控制在权利金的范围之内。期权空头持仓的风险则存在着与期货部位相同的不确定性。因为期权卖方收到的权利金能够为其提供相应的担保，从而在价格发生不利变动时，能够抵消期权卖方的部份损失。（咨询Q：二八八五二一八一零三)
虽然期权买方的风险有限，但是其亏损的比例却有可能是100%，有限的亏损加起来就会变成了较大的亏损。期权卖方可以收到权利金，一旦价格发生比较大的不利变化或波动率大幅的升高，尽管期货的价格不可能跌到零，也不可能无限上涨，但从资金管理的角度来讲，对于许多交易者而言，此时的损失已经相当于“无限”了。
乔治·索罗斯是国际投资大师，凭借非凡的洞察力及魄力，索罗斯在国际货币市场曾狙击当时基础薄弱的英国英镑、墨西哥比索、泰国泰铢等货币并屡屡得手。2013年带领量子基金创下55亿美元的投资收益，成为全球赚钱的对冲基金，其中就有10亿美元的收益源于通过期权做空日元。（咨询Q：二八八五二一八一零三)
2012年日本政府通过财政政策和货币政策刺激经济，利率重回零并大笔发放公债，导致日本政府负债总额接近GDP的两倍。与此同时，日本对外贸易由顺差转为逆差，财政赤字不断加剧。但日元却没有明显的贬值，这也为索罗斯做空日元埋下了伏笔。如果做空日元，普通投资者可以卖出日元买入美元；高级投资者会考虑通过期货卖空日元。但两者的投资风险都很大且不可控。投机大师索罗斯则选择买入看空期权，其大的优点是杠杆倍数高，且风险可控，大损失是全部权利金。索罗斯实际买入的是比虚值期权更为廉价的反向敲出期权，这种期权只有在日元大幅下跌时生效，一旦下跌超过一定幅度则期权作废。（咨询Q：二八八五二一八一零三)
索罗斯选择买入3000万美元虚值看空敲出期权，即使坏情况，大的损失仅为3000万美元的权利金。实际情况是在两个月后，索罗斯获得近10亿美元的收益，创造了投资回报超过30倍的期权神话。
